財(cái)聯(lián)社（上海，編輯 梓?。┯?，今日（6月20日），市場(chǎng)情緒大幅升溫，兩市超百股漲停，創(chuàng)業(yè)板指大漲近2%。板塊方面，新能源相關(guān)板塊集體走強(qiáng)，其中，風(fēng)電、儲(chǔ)能、光伏板塊內(nèi)個(gè)股掀起漲停，各有十余股封板漲停，多只個(gè)股晉級(jí)連板，截至收盤，寶馨科技3連板，奧特佳、松芝股份、振江股份、大金重工、恒潤(rùn)股份、通達(dá)動(dòng)力等多股錄得2連板。

注：新能源股掀起漲停潮（截止6月20日收盤）

風(fēng)光電儲(chǔ)再次爆發(fā)，新能源板塊獲熱捧

消息面，近期高溫天氣持續(xù)，用電需求大增，同時(shí)，生態(tài)環(huán)境部近日等七部門印發(fā)《減污降碳協(xié)同增效實(shí)施方案》指出，推動(dòng)在沙漠、戈壁、荒漠地區(qū)加快規(guī)劃建設(shè)大型風(fēng)電光伏基地項(xiàng)目。目前，新能源相關(guān)政策利好持續(xù)，風(fēng)、光電裝機(jī)規(guī)模維持高增，據(jù)國(guó)家能源局近日數(shù)據(jù)，截至5月底，全國(guó)發(fā)電裝機(jī)容量同比增長(zhǎng)7.9%。其中，風(fēng)電裝機(jī)容量同比增長(zhǎng)17.6%，太陽能發(fā)電裝機(jī)容量同比增長(zhǎng)24.4%。

信達(dá)證券指出，我國(guó)能源局及地方政府分別出臺(tái)一系列政策比如《南方區(qū)域電力并網(wǎng)運(yùn)行管理實(shí)施細(xì)則》、《南方區(qū)域電力輔助服務(wù)管理實(shí)施細(xì)則》、《四川省“十四五”光伏、風(fēng)電資源開發(fā)若干指導(dǎo)意見》等，分別促進(jìn)了源網(wǎng)荷儲(chǔ)協(xié)調(diào)發(fā)展，完善了電力輔助市場(chǎng)管理，制定了“十四五”發(fā)展目標(biāo)。隨著具體項(xiàng)目的逐步開展，風(fēng)電光伏將長(zhǎng)期維持高景氣狀態(tài)。推薦：美暢股份、隆基股份、晶澳科技、通威股份、賽伍技術(shù)。

隨著新能源發(fā)電項(xiàng)目鋪開，相關(guān)儲(chǔ)能設(shè)施建設(shè)也被加速提上日程，據(jù)TrendForce報(bào)告數(shù)據(jù)，預(yù)計(jì)至2025年中國(guó)儲(chǔ)能市場(chǎng)裝機(jī)量將突破100GWh。東方證券指出，國(guó)內(nèi)儲(chǔ)能電站市場(chǎng)受到政策催化，盈利能力有望改善，儲(chǔ)能裝機(jī)進(jìn)度有望提速。建議關(guān)注儲(chǔ)能產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)值量占比高的環(huán)節(jié)，推薦電池環(huán)節(jié)的寧德時(shí)代、鵬輝能源，建議關(guān)注逆變器和集成廠商陽光電源、林洋能源。

市場(chǎng)熱議賽道擁擠度，新半軍或成市場(chǎng)主線

自4月底以來，新能源相關(guān)板塊隨大盤持續(xù)回升，截止今日（6月20日）收盤，光伏概念板塊指數(shù)較之此前低點(diǎn)（4月27日）累計(jì)上漲近40.3%，儲(chǔ)能、風(fēng)電板塊指數(shù)也分別累計(jì)上漲41.3%、34.2%，遠(yuǎn)超上證指數(shù)同期14.9%的漲幅水平。此外，與新能源同為硬科技的半導(dǎo)體和軍工板塊也同樣領(lǐng)跑市場(chǎng)，然而，隨著“新半軍”板塊已修復(fù)月余，市場(chǎng)對(duì)其后市潛力也產(chǎn)生分歧，擔(dān)憂這些賽道是否重回?fù)頂D。

興業(yè)證券認(rèn)為，下半年市場(chǎng)主線將進(jìn)一步聚焦以“新半軍”為代表的科技科創(chuàng)。因此若“新半軍”進(jìn)入震蕩，則又將是一個(gè)布局窗口。盡管海外仍是亂局，但A股將更加“以我為主”。疫情之后國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)回暖，且政策仍將維持寬松，為市場(chǎng)以及“新半軍”的修復(fù)提供支撐。而中長(zhǎng)期，以“新半軍”為代表的科技科創(chuàng)空間更大、確定性更強(qiáng)。下半年，存量博弈的格局有望逐漸被打破，增量資金將“澆灌”市場(chǎng)，尤其是機(jī)構(gòu)重倉的“新半軍”。

本文源自財(cái)聯(lián)社 梓隆